O ouro fechou em alta nesta segunda-feira, impulsionado pela forte queda dos preços do petróleo após a pausa nos confrontos entre Estados Unidos e Irã, reduzindo as preocupações com a inflação às vésperas da decisão de política monetária do Federal Reserve.

O ouro à vista avançou 0,5%, para US$ 4.074,22 por onça, enquanto os contratos futuros para agosto encerraram o dia com alta de aproximadamente 0,2%, cotados a US$ 4.077.

Ao mesmo tempo, o índice do dólar recuou 0,1%, tornando o metal mais barato para compradores que utilizam outras moedas e aumentando a demanda internacional.

Segundo Bart Melek, chefe global de estratégia de commodities da TD Securities, o principal fator por trás do movimento foi a queda do petróleo.

"O mercado de petróleo caiu de mais de US$ 100 na semana passada para cerca de US$ 90, reduzindo as expectativas de juros mais altos por mais tempo", afirmou.

Os contratos futuros do Brent caíram mais de 8%, atingindo o menor nível em uma semana, após o presidente Donald Trump afirmar que Washington mantém "boas conversas" com o Irã.

Os dois países interromperam temporariamente os ataques durante o fim de semana, aumentando as expectativas de uma solução diplomática que permita a reabertura do Estreito de Ormuz, rota estratégica para o transporte global de petróleo.

A queda dos preços da energia diminui as pressões inflacionárias e reduz as apostas de que os juros permanecerão elevados por um período prolongado. Embora o ouro seja tradicionalmente visto como uma proteção contra a inflação, taxas de juros mais altas costumam reduzir sua atratividade, já que o metal não oferece rendimento.

Agora, o mercado volta suas atenções para a reunião do Federal Reserve, cuja decisão será anunciada na quarta-feira. Segundo a ferramenta FedWatch, investidores atribuem cerca de 62% de probabilidade de manutenção dos juros nesta reunião.

Ao mesmo tempo, o mercado continua precificando aproximadamente 82% de chance de um aumento das taxas na reunião de setembro.

Além da decisão do Fed, investidores acompanharão na quinta-feira a divulgação do índice de Despesas de Consumo Pessoal (PCE), principal indicador de inflação monitorado pelo banco central americano.

No mercado físico, dados divulgados por Hong Kong mostraram que as importações líquidas de ouro pela China mais que dobraram em relação ao mesmo período do ano passado, embora tenham recuado mais de 5% na comparação mensal.

Entre os demais metais preciosos, a prata subiu 0,5%, a platina avançou 2% e o paládio registrou alta de 3,5%, acompanhando a melhora do sentimento nos mercados de commodities.